共同基金

目 錄

第一章 共同基金

一、什么是投資公司

二、投資公司的種類
1.面值證書投資公司
2.單位投資信托基金
3.投資管理公司

三、回顧共同基金的發(fā)展

四、共同基金的種類

五、共同基金的凈資產(chǎn)值

六、共同基金的多種投資組合和單一投資組合

七、共同基金的管理運(yùn)作
1.董事會(huì)
2.共同基金的股東
3.共同基金的轉(zhuǎn)賬人員
4.共同基金的保管銀行
5.共同基金的擔(dān)保者
6.股票經(jīng)紀(jì)公司
7.基金經(jīng)理
8.基金經(jīng)理的收入
9.共同基金的手續(xù)費(fèi)用
10.盈虧零界點(diǎn)
11.手續(xù)費(fèi)用的變更
12.決定共同基金股份的要價(jià)
13.意愿信
14.積累的權(quán)力
15.購買共同基金股份
16.出售或轉(zhuǎn)讓共同基金股份
17.共同基金收入的再投資
18.共同基金投資收入的付稅
19.投資風(fēng)格
20.閱讀共同基金報(bào)價(jià)一覽表

第二章 投資共同基金的利和弊

一、共同基金的優(yōu)點(diǎn)
1.減少商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)
2.預(yù)示性
3.專業(yè)管理
4.節(jié)省時(shí)間消耗
5.低手續(xù)費(fèi)用
6.不間斷投資
7.復(fù)利作用
8.減少擔(dān)心
9.平等投資機(jī)會(huì)
10.沒有破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)
11.監(jiān)督機(jī)制
12.綜合不同投資級(jí)別

二、共同基金的缺點(diǎn)
1.守住現(xiàn)金
2.事與愿違
3.交易限制
4.稅法限制

三、含手續(xù)費(fèi)共同基金與不含手續(xù)費(fèi)共同基金
1.含手續(xù)費(fèi)共同基金
2.不含手續(xù)費(fèi)共同基金

四、比較含手續(xù)費(fèi)共同基金與不含手續(xù)費(fèi)共同基金
1.手續(xù)費(fèi)對(duì)利潤的沖擊
2.業(yè)績
3.營運(yùn)開銷
五、共同基金的ABC等級(jí)

第三章 分析共同基金

一、支付投資回報(bào)方法
1.投資收入
2.已實(shí)現(xiàn)的獲利

二、總投資回報(bào)

三、開支比率
1.行政開支費(fèi)用
2.管理費(fèi)用
3.12b-1費(fèi)用
4.其他費(fèi)用
5.對(duì)開支比率的一些總結(jié)

四、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)

五、收入率

六、共同基金總交易率

七、共同基金業(yè)績數(shù)據(jù)

八、共同基金資金規(guī)模
1.小規(guī)模共同基金的優(yōu)點(diǎn)
2.大規(guī)模共同基金的優(yōu)點(diǎn)

第四章 投資的風(fēng)險(xiǎn)

一、風(fēng)險(xiǎn)的定義

二、影響風(fēng)險(xiǎn)的因素
1.投資組合里的股票
2.投資組合分散投資的程度
3.共同基金經(jīng)理不同的管理風(fēng)格

三、風(fēng)險(xiǎn)的種類
1.商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)
2.市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)
3.利息風(fēng)險(xiǎn)
4.通貨膨脹風(fēng)險(xiǎn)

四、衡量風(fēng)險(xiǎn)程度
1.標(biāo)準(zhǔn)分差（Standard Deviation）
2.貝塔系數(shù)（Beta Coefficient）
3.阿爾法（Alpha）

五、決定投資對(duì)象
1.分析我們的生活現(xiàn)狀
2.估計(jì)我們對(duì)風(fēng)險(xiǎn)承受的程度

第五章 分析不同種類共同基金

一、股票共同基金

二、積極成長型共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.投機(jī)性策略
4.波動(dòng)性
5.適合的投資對(duì)象

三、成長型共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.特殊優(yōu)勢(shì)
4.市場(chǎng)功效
5.適合的投資對(duì)象

四、收入型共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.增加收入
4.適合的投資對(duì)象

五、平衡型共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.適合的投資對(duì)象

六、小型公司成長共同基金
1.特點(diǎn)
2.制約性
3.波動(dòng)性
4.適合的投資對(duì)象

七、成長與收入共存共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.適合的投資對(duì)象

八、債券共同基金

九、高質(zhì)量企業(yè)債券共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.適合的投資對(duì)象

十、高利率企業(yè)債券共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.垃圾債券的破產(chǎn)
4.適合的投資對(duì)象

十一、中短期政府公債共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.適合的投資對(duì)象

十二、長期政府公債共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.凈資產(chǎn)價(jià)格
4.適合的投資對(duì)象

十三、貨幣市場(chǎng)共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)及穩(wěn)定性
3.流動(dòng)性
4.適合的投資對(duì)象

十四、特殊共同基金與類別共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.控制能力
4.向下的風(fēng)險(xiǎn)
5.時(shí)間
6.專一性
7.適合的投資對(duì)象

十五、國際共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.適合的投資對(duì)象

十六、可轉(zhuǎn)換金融證券共同基金
1.特點(diǎn)
2.有限向下趨勢(shì)的風(fēng)險(xiǎn)
3.適合的投資對(duì)象

十七、黃金類共同基金
1.特點(diǎn)
2.風(fēng)險(xiǎn)與穩(wěn)定性
3.緩解我們的憂慮
4.適合的投資對(duì)象

第六章 指數(shù)共同基金

1.指數(shù)共同基金的優(yōu)點(diǎn)
2.指數(shù)共同基金的缺點(diǎn)
3.適合全天候投資

第七章 如何選擇優(yōu)秀的共同基金進(jìn)行投資

一、經(jīng)過調(diào)節(jié)后的風(fēng)險(xiǎn)因素

二、不同共同基金的特點(diǎn)及內(nèi)在聯(lián)系

三、用不同投資風(fēng)格和不同投資對(duì)象進(jìn)行多樣化投資
1.用不同投資風(fēng)格進(jìn)行多元化投資
2.投資多樣化金融證券

第八章 共同基金投資策略

一、最佳時(shí)間

二、平均價(jià)格投資法

三、平均價(jià)值投資法

四、一次性投資法

五、恒量比率計(jì)劃

六、可變安置計(jì)劃

七、建立合理的系統(tǒng)化撤資計(jì)劃

第九章 共同基金說明書

一、封面

二、共同基金的業(yè)績總結(jié)

三、共同基金簡介
1.收益率（Yield）
2.交易率（Turnover Rate）
3.消費(fèi)比率（Expense Ratio）
4.均衡指標(biāo)（RˉSquared）
5.價(jià)格/收益比率（Price/Earning Ratio）
6.價(jià)格/賬面價(jià)值比率（Price/Book Ratio）
7.紅利率（Dividend Yield）
8.資本回報(bào)率（Return on Equity）
9.收益成長率（Earning Growth Rate）
10.平均收益率（Average Coupon）
11.平均到期日（Average Maturity）
12.平均質(zhì)量（Average Quality）
13.平均期限（Average Duration）
14.持有外國金融證券（Foreign Holdings）

四、共同基金財(cái)務(wù)報(bào)告
1.實(shí)收資本（Paid in Capital）
2.未分配的凈投資收入和積累起來的已實(shí)現(xiàn)的獲利（Undistributed Net Inrestment Income and Accumulated Net Realized Gain）
3.未實(shí)現(xiàn)的資本增值（貶值）（Unrealized Appreciation/Depreaciation）

五、共同基金營運(yùn)報(bào)告

六、共同基金凈資產(chǎn)變化報(bào)告

七、共同基金財(cái)務(wù)突出部分

第十章 從經(jīng)濟(jì)周期中獲利

一、利率

二、平均移動(dòng)線

三、加權(quán)平均移動(dòng)線

第十一章 轉(zhuǎn)移策略

一、貼現(xiàn)率

二、貨幣供應(yīng)量
1.組合效應(yīng)
2.折扣效應(yīng)
3.企業(yè)利潤效應(yīng)

三、成長型與價(jià)值型和小型與大型
1.成長型股票
2.價(jià)值型股票
3.成長獲利與價(jià)值交易策略
4.小型公司與大型公司
5.收入型股票
6.被低估的股票
7.季節(jié)性股票

四、就業(yè)報(bào)告

五、消費(fèi)者價(jià)格指數(shù)

六、制造商價(jià)格指數(shù)

七、國民生產(chǎn)總值（GNP）/國內(nèi)生產(chǎn)總值（GDP）

八、工業(yè)生產(chǎn)和生產(chǎn)力使用報(bào)告

九、房屋開工和建屋許可證

十、采購經(jīng)理指數(shù)

十一、耐用品訂單報(bào)告

十二、超前經(jīng)濟(jì)指標(biāo)報(bào)告

十三、總統(tǒng)選擇周期

十四、每十年中的第五年

第十二章 開始我們的投資

一、共同基金的投資組合

二、應(yīng)該擁有多少共同基金

三、不同年齡段的投資組合
1.20～30歲年齡段的投資者
2.30～40歲年齡段的投資者
3.40～50歲年齡段的投資者
4.50～60歲年齡段的投資者

四、投資共同基金的一些體會(huì)
1.不要盲目跟從
2.不要過分依賴共同基金的級(jí)別評(píng)定
3.注意新型市場(chǎng)
4.執(zhí)行年度檢查
5.不要擁有迷失方向的共同基金
6.不要投資全球共同基金
7.不要只買不賣或永遠(yuǎn)不買
8.避免投資規(guī)模太大的共同基金
9.及時(shí)調(diào)整我們的投資組合
10.離開這個(gè)共同基金當(dāng)它的基金經(jīng)理離開時(shí)