IPO審核：審核要點(diǎn)、應(yīng)對(duì)策略、案例分析

第 一章 中小企業(yè)上市前的思考
一、中小企業(yè)劃分標(biāo)準(zhǔn)及融資難的癥結(jié) / 002
二、中小企業(yè)上市前要考慮的三個(gè)問(wèn)題 / 004
三、中小企業(yè)上市的優(yōu)缺點(diǎn) / 007
四、中小企業(yè)適宜上市的板塊 / 008
五、中小企業(yè)上市前準(zhǔn)備 / 012
六、如何選擇合適的保薦券商 / 015

第二章 注冊(cè)制下中小企業(yè) IPO 審核的基本要求
一、IPO 注冊(cè)制與核準(zhǔn)制的區(qū)別及中介機(jī)構(gòu)的責(zé)任 / 020
二、注冊(cè)制下 IPO 審核的基本流程及審核問(wèn)詢輪次 / 021
三、注冊(cè)制下中小企業(yè) IPO 審核的基本理念及原則 / 024
四、注冊(cè)制下中小企業(yè) IPO 審核基本要求 / 029
五、IPO 審核基本要求之板塊定位審核 / 029
六、IPO 審核基本要求之核心業(yè)務(wù)與技術(shù)審核 / 036
七、當(dāng)前中小企業(yè) IPO 審核的總體態(tài)勢(shì) / 040
八、IPO 被否或取消審核案例 / 042
九、IPO 被否及注冊(cè)未通過(guò)企業(yè)原因統(tǒng)計(jì) / 046

第三章 主體資格和歷史沿革審核
一、實(shí)際控制人的認(rèn)定審核及應(yīng)對(duì) / 050
二、股權(quán)結(jié)構(gòu)與財(cái)產(chǎn)轉(zhuǎn)移審核及應(yīng)對(duì) / 054
三、歷史沿革問(wèn)題審計(jì)及應(yīng)對(duì) / 054
四、技術(shù)出資審核及應(yīng)對(duì) / 060
五、IPO 被否或取消審核案例 / 062

第四章 獨(dú)立性審核及應(yīng)對(duì)
一、發(fā)行人獨(dú)立性審核及應(yīng)對(duì) / 068
二、同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)審核及應(yīng)對(duì) / 070
三、關(guān)聯(lián)交易審核及應(yīng)對(duì) / 073
四、重大客戶依賴的審核及應(yīng)對(duì) / 080
五、供應(yīng)商依賴審核及應(yīng)對(duì) / 083
六、IPO 被否或取消審核案例 / 085

第五章 規(guī)范運(yùn)行審核及應(yīng)對(duì)
一、董事、高級(jí)管理人員的審核與應(yīng)對(duì) / 094
二、業(yè)務(wù)合規(guī)審核及應(yīng)對(duì) / 108
三、環(huán)保合規(guī)審核及應(yīng)對(duì) / 110
四、社會(huì)保障合規(guī)審核及應(yīng)對(duì) / 114
五、稅收優(yōu)惠依賴與稅務(wù)合規(guī)審核及應(yīng)對(duì) / 115
六、財(cái)務(wù)基礎(chǔ)工作合規(guī)審核及應(yīng)對(duì) / 123
七、其他規(guī)范運(yùn)行問(wèn)題審核 / 125
八、IPO 被否或取消審核案例 / 127

第六章 內(nèi)部控制有效性審核及應(yīng)對(duì)
一、內(nèi)部控制有效性審核的基本要求 / 134
二、內(nèi)部控制設(shè)計(jì)的健全性審核 / 134
三、內(nèi)部控制執(zhí)行的有效性審核 / 139
四、IPO 內(nèi)部控制有效性審核的關(guān)注點(diǎn) / 141
五、IPO 前企業(yè)內(nèi)部控制可能存在的一些典型問(wèn)題 / 149
六、給保薦人等中介機(jī)構(gòu)的建議 / 150
七、IPO 被否或取消審核案例 / 152

第七章 財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)審核及應(yīng)對(duì)
一、凈利潤(rùn)審核 / 160
二、資產(chǎn)質(zhì)量審核 / 163
三、現(xiàn)金流量審核 / 171
四、重大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)審核 / 174
五、IPO 被否或取消審核案例 / 174
六、就毛利率問(wèn)題給擬 IPO 企業(yè)的建議 / 178

第八章 持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力審核及應(yīng)對(duì)
一、從追求“持續(xù)盈利”到關(guān)注“持續(xù)經(jīng)營(yíng)” / 184
二、如何理解持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力 / 184
三、IPO 持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力的審核 / 186
四、IPO 被否或取消審核案例 / 191
五、就經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)大幅下滑給保薦人等中介機(jī)構(gòu)的建議 / 193

第九章 募資用途審核及應(yīng)對(duì)
一、募集資金總額規(guī)定 / 198
二、募集資金使用的核心原則 / 198
三、IPO 募資用途審核要點(diǎn) / 199
四、IPO 注冊(cè)成功案例分析 / 202
五、IPO 被否或取消審核案例 / 207

第十章 信息披露審核及應(yīng)對(duì)
一、IPO 信息披露審核的基本要求 / 214
二、財(cái)務(wù)信息披露審核及應(yīng)對(duì) / 222
三、非財(cái)務(wù)信息披露審核及應(yīng)對(duì) / 224
四、IPO 被否或取消審核案例 / 231
五、就信息披露問(wèn)題給企業(yè)的建議 / 235

第十一章 注冊(cè)制下 IPO 審核的十大難點(diǎn)：給保薦人等中介機(jī)構(gòu)
的建議
一、IPO 審核為什么難 / 240
二、穿透核查查什么，如何穿透，難在哪里 / 241
三、如何核查“三類股東” / 251
四、如何確認(rèn)募投項(xiàng)目的合理性與必要性 / 253
五、如何判斷財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的真實(shí)性 / 254
六、如何核查關(guān)聯(lián)交易 / 270
七、如何確定某些特殊存貨的存在性和價(jià)值 / 271
八、如何確認(rèn)資產(chǎn)是否減值 / 276
九、如何判斷企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力 / 278
十、如何評(píng)價(jià)擬 IPO 企業(yè)信息披露的完整性 / 280

第十二章 注冊(cè)制下 IPO 審核的八大痛點(diǎn)
一、股權(quán)結(jié)構(gòu)問(wèn)題及解決 / 284
二、歷史出資瑕疵及其解決方案 / 285
三、同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)問(wèn)題 / 288
四、對(duì)賭協(xié)議威脅 / 289
五、過(guò)度依賴供應(yīng)商 / 大客戶 / 290
六、訴訟纏身 / 296
七、核心技術(shù)的獨(dú)立性 / 299
八、內(nèi)部控制規(guī)范問(wèn)題 / 301