基于社會網(wǎng)絡的異質性預期與資產(chǎn)價格研究

　　資本市場是一個非線性互動的復雜系統(tǒng)，交易者的決策取決于其對未來經(jīng)濟的預期，異質性預期的形成取決于他們所獲取的信息集。諸多研究表明社會網(wǎng)絡是市場行為人獲取信息的重要途徑，本書將基于資本市場交易者的社會網(wǎng)絡探究異質性預期的轉換與資產(chǎn)價格的動態(tài)演化機制。通過對資本市場復雜系統(tǒng)的研究，本書理論分析了股票價格的動態(tài)演化過程，并有效解釋了價格泡沫的產(chǎn)生與破滅過程。應用帶噪音的理性預期均衡模型分析隨機信息交流對資產(chǎn)價格的影響，并基于異質性行為人模型（HAM）刻畫了我國資本市場的投資者異質性預期的演化動態(tài)。

　　王麗佳，女，經(jīng)濟學博士，天津財經(jīng)大學金融系講師。主要研究領域包括社會與經(jīng)濟網(wǎng)絡、資產(chǎn)定價、保險精算學等。作為主要成員參加國家自然科學基金項目及教育部等多項課題研究，致力于網(wǎng)絡科學與金融保險領域的相關研究，并在國內外SSCI、CSSCI等核心期刊發(fā)表多篇學術論文。