巴林銀行的內(nèi)部審計極其松散，在損失達(dá)到5000萬英鎊時，巴林銀行總部曾派人調(diào)查里森的賬目，資產(chǎn)負(fù)債表也明顯記錄了這些虧損，但巴林銀行高層對資產(chǎn)負(fù)債表反映出的問題視而不見，輕信了里森的謊言。此外，他在新加坡有一批追隨者。一位交易員說：“當(dāng)所有跡象表明應(yīng)當(dāng)賣出時，他卻把行情抬得更高，而本地的交易員都跟著他走?！泵刻扉_市前，所有的交易員都會打聽里森將會如何做，然后學(xué)著做。他在新加坡的頂頭上司對他是如此信賴，以至于放棄了對他的任何監(jiān)察。里森用剪刀、膠水和傳真假造花旗銀行有5000萬英鎊存款，也沒有人去核實一下花旗銀行的賬目。

里森對巴林銀行總部報喜不報憂，將“88888”賬戶中累積的虧損隱瞞，只將獲利的交易上報。1994年，在巴林集團(tuán)稅前營業(yè)利潤的3700萬英鎊中，有2850萬英鎊來自里森的套利業(yè)務(wù)，他因而被銀行高層視為明星交易員，銀行高層盡可能地滿足里森的需求，使得原有的內(nèi)部審計對里森失效。

1995年1月11日，新加坡期貨交易所的審計與稅務(wù)部致函巴林銀行，提出他們對維持“88888”號賬戶所需資金問題的一些疑慮，而此時里森每天要求倫敦匯入1000多萬英鎊支付其追加保證金?？蛇@些問題仍然沒有引起巴林銀行高層的懷疑。監(jiān)管不力不僅導(dǎo)致了巴林銀行的倒閉，也使其3名高級管理人員受到法律懲處。

1995年1月份，里森看好日本股市，分別在東京和大阪等地買了大量期貨合同，指望在日經(jīng)指數(shù)上升時賺取大額利潤。誰知天有不測風(fēng)云，日本坂神地震打擊了日本股市的回升勢頭，股價持續(xù)下跌。巴林銀行最后損失金額高達(dá)14億美元之巨，而其自有資產(chǎn)只有幾億美元，虧損巨額難以抵補(bǔ)，這座曾經(jīng)輝煌的金融大廈就這樣倒塌了。

金融衍生產(chǎn)品像一把“雙刃劍”，它既是風(fēng)險管理工具，把商業(yè)銀行所面臨的利率、匯率等風(fēng)險通過市場轉(zhuǎn)移出去，也可以把它作為冒險的籌碼，寄希望于賺取巨額利潤。如果控制不當(dāng)，這種投機(jī)行為就會招致不可估量的損失。里森對金融衍生產(chǎn)品的操作無度使巴林銀行成為了犧牲品。

巴林銀行的毀滅還在于不熟悉金融衍生產(chǎn)品的風(fēng)險。20世紀(jì)80年代中期，一些國家的金融主管機(jī)構(gòu)便發(fā)現(xiàn)當(dāng)時的金融法律和規(guī)范不能有效地約束金融衍生產(chǎn)品的交易行為。更重要的是，某些金融衍生產(chǎn)品設(shè)計的目的，便是規(guī)避法律上的約束，以降低其交易成本，開拓更大的市場空間。但“素以經(jīng)營保守名聲卓著”的巴林銀行，其高層在面對里森所假造出的高額獲利面前，沒有看到變幻莫測的金融衍生產(chǎn)品市場中蘊(yùn)藏的巨大風(fēng)險，相反卻認(rèn)為“賺錢是令人驚異地簡單”。結(jié)果造成了難以挽回的悲劇。

●一些被忽略的細(xì)節(jié)

1992年3月，巴林銀行的一份內(nèi)部傳真就提出警告：“我們正處于一種可能造成災(zāi)難的危險境地。我們的制度缺陷將造成財務(wù)虧損或失去客戶的信任，或兩者兼有?！钡@一警告沒有受到重視。

1993年英格蘭銀行允許巴林銀行在大坂的股票交易中突破規(guī)定不得超過25%的限制。

里森在到1993年12月截止的15個月中，新加坡期貨公司的交易活動造成和未造成的損失為1900萬英鎊。它報告的利潤是900萬英鎊。如此謊報利潤竟未被發(fā)現(xiàn)。

從1993年底開始，對里森的專門交易負(fù)有責(zé)任的羅思·貝克和作為股本產(chǎn)品部門負(fù)責(zé)人并對股本產(chǎn)品的風(fēng)險承擔(dān)責(zé)任的瑪麗·沃爾茲，兩人都對新加坡期貨公司的交易性質(zhì)或是否可能獲利等都不真正了解。

1994年7月至8月巴林內(nèi)部審計報告提出了職責(zé)分開的具體建議，但這些建議未得到實施。

1995年1月11日，新加坡期貨交易所的審計與稅務(wù)部致函巴林銀行，提出他們對維持“88888”號賬戶所需資金問題的一些疑慮，而此時里森每天要求倫敦匯入1000多萬英鎊支付其追加保證金?？蛇@些問題仍然沒有引起巴林銀行高層的懷疑