如果說金融是棵“大樹”的話，那么“樹干”就是貨幣，金融問題的根本其實(shí)就是貨幣。我們不禁要問，貨幣究竟是什么？按大家學(xué)過的教科書的定義，幣是用于現(xiàn)在或未來市場做交換的價(jià)值符號，貨幣就是以貨物作為幣。

從貨幣的形式上來看，迄今為止，大致經(jīng)歷了“實(shí)物貨幣—金屬貨幣—信用貨幣”這三個階段。從總體趨勢看，貨幣形式隨著商品生產(chǎn)的流通，以及經(jīng)濟(jì)和科技發(fā)展程度的提高，將不斷從低級向高級發(fā)展演變。這一演變大致可分為三個階段：

實(shí)物貨幣，如貝殼、布帛、牛羊等充當(dāng)貨幣，都經(jīng)歷了一個漫長的階段。實(shí)物貨幣之所以逐漸退出貨幣的歷史舞臺，其根本原因在于實(shí)物貨幣具有難以消除的缺陷。它們要么體積笨重、不便攜帶；要么質(zhì)地不勻、難以分割；有的容易腐爛、不易儲存；有的大小不一，難以比較。想象一下如果以牛作為貨幣的景象吧。隨著商品交換和貿(mào)易的發(fā)展，實(shí)物貨幣被金屬貨幣所替代也就不足為奇。

金屬貨幣，是隨著金屬礦藏的發(fā)現(xiàn)和開采，以及金屬冶煉技術(shù)的不斷發(fā)展，才開始被廣泛使用的。金屬貨幣具有價(jià)值穩(wěn)定、易于分割、便于儲藏等優(yōu)點(diǎn)，經(jīng)歷了從稱量貨幣到鑄幣的演變，最初以條塊狀流通，每次交易時(shí)要稱其重量、估其成色，這時(shí)的貨幣被稱為稱量貨幣。但是稱量貨幣交易時(shí)很不方便，很難適應(yīng)商品生產(chǎn)和交換發(fā)展的需要。隨著商人階層的出現(xiàn)，一些信譽(yù)好的商人，便在貨幣金屬塊上打上印記，標(biāo)明其重量和成色，出現(xiàn)了最初的鑄幣，即私人鑄幣。之后國家開始管理貨幣和鑄造貨幣，于是經(jīng)國家證明、具有規(guī)定重量和成色，并鑄成一定形狀的國家鑄幣出現(xiàn)了。

信用貨幣，產(chǎn)生于金屬貨幣的流通時(shí)期，主要有兩種形式：紙幣現(xiàn)鈔和存款貨幣。早期的商業(yè)票據(jù)、紙幣、銀行券都是信用貨幣。信用貨幣最初可以兌現(xiàn)成金屬貨幣，隨后逐漸過渡到部分兌現(xiàn)和不能兌現(xiàn)。信用貨幣在發(fā)展過程中，由于政府濫發(fā)而多次發(fā)生通貨膨脹，在破壞兌現(xiàn)性的同時(shí)，也促進(jìn)了信用貨幣制度的發(fā)展與完善。到了20世紀(jì)30年代，世界各國紛紛放棄金屬貨幣制度，不兌現(xiàn)的信用貨幣制度遂獨(dú)占了貨幣歷史舞臺。

隨著現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的高度發(fā)展，特別是電子和通訊技術(shù)的突飛猛進(jìn)，電子貨幣出現(xiàn)了，大家最為熟知的要數(shù)銀行卡、信用卡、手機(jī)錢包，以及網(wǎng)銀賬戶等，并將其作為支付和結(jié)算的方式。